Теории внешних и внутренних причин экономического цикла.

Причины, течение стадий кризиса, длительность циклов и их последствия давно изучаются экономической наукой, однако до сих пор нет единого мнения о том, что является истиной причиной цикличности экономического развития.

Понятие экономического цикла было сформулировано впервые в 1860 г. французским экономистом К.Жугляром, подхвачено другими исследователями, однако трактовалось преимущественно как ненормальное состояние экономики.

Теории внешних причин, вызывающих кризисы. Поиски причин кризиса привели к появлению многочисленных экзогенных теорий цикла, объяснявших цикличность развития наличием внешних факторов: от природных катаклизмов (засухи, землетрясения), демографических (рост рождаемости, эпидемии), политических (войны, революции) до циклов солнечной активности, непонятного оттока золота из страны[32] и т.п.

Так, английский экономист У. С. Джевонс (1835—1882 гг.) связывал экономический цикл с 11-лет­ним циклом солнечной активности и его влиянием на сельское хозяйство и торговлю. В 70-е годы XIX в. им было опубликован ряд работ, в которых исследовалось влияние солнечных пятен на урожайность, и, как следствие, динамика цен на зерно и торговый цикл. Его последователи распространили действие солнечного цикла на всю экономику: например, другой Х.С. Джевонс связал солнечный цикл с колебаниями занятости, а X.М. Мор разработал общую экономическую теорию солнечной цикличности.

Исследование внутренних (эндогенных) факторов кризиса началось позже и породило огромное число теоретических обоснований. К основным внутренним причинам циклического развития экономисты относили: периодические колебания цен на товары; внутреннюю неустойчивость самой рыночной системы, связанную с особенностями обновления основного капитала, техническим прогрессом, недопотреблением населения в связи с бедностью и т.п.

Многообразие внутренних факторов кризиса, теоретические обоснования причинно-следственных связей в объяснении циклического развития экономики можно подразделить на четыре группы:

1) к первой группе относятся идеи экономтеоретиков, согласно которым причины кризисов видятся внутри сферы обращения и связываются с нарушением равновесия между спросом на деньги и их предложением на микро- и мезоуровнях (К. Жугляр, денежно-кредитные, монетарная теория циклов М.Фридмена);

2) вторая группа исследователей доказывает, что рыночной системе присуща внутренняя неустойчивость, связанная с особенностями в срокахобновления основного капитала (машин, оборудования и т.п.) и других факторов производства (теория недопотребления) под влиянием научного прогресса в целом, технологических новаций и революционных научных открытий, т.е. истоки кризиса - в сфере производства (К.Маркс, М.И.Туган-Барановский, Н.Д.Кондратьев, И.Шумпетер, С.Кузнец);

3) к третьей группе относятся теории авторов, исследующих рыночные связи динамики совокупного спроса и совокупного предложения с учетом психологической склонности к сбережениям и потреблению (Дж.М.Кейнс, новые и посткейнсианцы);

4) к четвертой группе мы отнесли теории, доказывающие взаимное влияние и обусловленность экономических, исторических, политических, социальных, институциональных факторов кризиса, его течения и последствий (Ф.Бродель, институционалисты и их последователи).

 

1. Первая группа. Французский экономист Жуглар [33] первым сформулировал понятие экономического цикла, последовательные фазы циклического движения и показал на основе массива статистических данных (отчеты Английского, Французского и ведущих американских банков) волнообразное развитие промышленности в этих странах. По Жуглару регулярная смена периодов активности и депрессии экономики (10-11лет) вызвана основной проблемой - периодическим колебанием товарных цен. Период процветания экономики предшествует кризису и его характерной особенностью является высокий уровень цен. С ростом цен проводить экспортные операции становятся сложнее, а платежный баланс не благоприятствует импорту, в результате чего происходит отток золота из страны. Кризис приближается, когда рост цен начинает замедляться. Внешние факторы (война, природные катастрофы) могут ускорить приближение кризиса, но не в состояние привести экономику к кризисному состоянию, за исключением тех случаев, когда сама экономика благоприятствует этому. Промышленный кризис не наступает внезапно, ему предшествует всегда некое возбужденное состояние экономики, и эти «симптомы» настолько очевидны, что приближение кризиса можно предсказать заранее.

В начале 20 в. развивается кредитно-денежная концепция цикла, согласно которой кризисы - результат нарушений в области денежного спроса и предложения. Наиболее полно эта теория была разработана в работах анг­лийского экономиста Р.Хоутри. Он называет цикл чисто денеж­ным явлением, поскольку изменение денежного потока приводит к чередованию экономической активности и поэтому являетсяпричиной циклических изменений. В результате увеличения спроса на товары оживляется торговля, расширяется производство, и как следствие, растут цены. Если же спрос уменьшается, ослабевает торговля, сокращается производство, в результате происходит падение цен. Спрос на товары, выраженный в деньгах, то есть денежный поток определяется затратами потребителей, их расходами за счет дохода.

Согласно неоклассической теории кризисы внутренне не присущи рыночной экономике, а возникают из-за ошибок в политике правительства. Представители этого направления считают, что рынок обладает способностью к саморегулированию, т.е. автоматически приводит себя в равновесие, исходя из идеи о «невидимой руке рынка», о всепобеждающей силе конкуренции. Достаточно сократить налоги с корпораций и рынок все отрегулирует. Отвергая необходимость прямого вмешательства государства в экономическую жизнь, неоклассики предлагают ограничиться финансовым регулированием.

Модель государственного регулирования необходимо изменить - государство должно отказаться от регулирования воспроизводства через спрос. Вместо этой системы предлагается использовать косвенные меры воздействия на предложение. В неоклассической теории экономический рост рассматривается как функция накопления капитала, которая выполняется за счет собственных средств (капитализации части прибыли) и кредитов.

Согласно монетарной теории (М.Фридмен) главную роль в динамике национального дохода и цикла играет нестабильность денежного предложения, причем виновником этой нестабильности является само государство. По словам М.Фридмена, «ни одно правительство не может быть мудрее рынка».

Экономический цикл - это копия в небольшом масштабе прямой денежной инфляции и дефляции. Депрессия вызвана падением потребительских издержек, которое происходит из-за сокращения суммы средств обращения и усиливается падением скорости обращения денег.

Главный параметр стабилизационной политики, согласно монетарной теории, - объем денежного предложения. Экономическую политику монетарная теория предлагает переориентировать с кейнсианских рецептов антициклического регулирования, которые сопровождаются резкими колебаниями денежной массы, на строгое регулирование денежной массы в обращении, предусматривающее рост ее на 3-4% в год.

 

2. Ко второй, наиболее многочисленной группе относятся концепции, объясняющие циклические колебания внутренней неустойчивостью самой экономической системы, исходя из особенностей обновления основного капитала и других факторов производства (например, труда) под влиянием технического прогресса, инноваций и т.д.

Теория недопотребления (Ж. Сисмонди, К. Родбертус,Т.Мальтус.) причины кризисного развития видела в сфере распределения доходов. Теория рынка Ж.Сисмонди, изложенная в «Nouveaux Principes d'Economie Politique»1827г. это одновременно и теория кризисов. По его мнению, главная причина кризиса - в недостаточном потреблении, которое обусловлено бедностью масс населения страны. По сравнению с производственной способностью промышленности существующий рынок для промышленных изделий слишком узок. Кризис и следующий за ним застой экономики не обогащает население, а усугубляет его бедность. А бедность народа исключает всякую возможность расширения промышленности. Состояние промышленного застоя становится хроническим состоянием экономики.

Марксизм о циклическом развитии экономики[34]

В конце ХІХ столетия сложилось мнение о существовании в экономической науке единого «промышленного» или «делового» цикла длиной в 10-11 лет, который со ссылкой на авторство Жуглара, был детально описан и всесторонне проанализирован в «Капитале» К.Марксом. При глубокой изученности марксовой теории цикла, основанной на последствиях накопления капитала, сошлемся лишь на один, но очень актуальный на сегодняшний день, по нашему мнению, вывод: «Владельцы капитала будут стимулировать рабочий класс покупать все больше и больше дорогих товаров, зданий и техники. Толкая их тем самым на то, чтобы они брали все более дорогие кредиты, до тех пор, пока кредиты не станут невыплачиваемыми. Невыплачиваемые кредиты ведут к банкротству банков, которые будут национализированы государством, что в итоге и приведет к возникновению коммунизма»[35].

В начале 20 в. вышли работы ряда крупных экономистов, заложивших основы концепции перенакопления капитала (М. И. Туган-Барановский, А. Шпитхоф). В этих исследованиях главное внимание концентрировалось на особенностях накопления основного капитала, неравномерности его обновления, лежащих в основе экономического цикла. Средняя продолжительность жизни оборудования составляла в 19-20 в. 7-10 лет с тенденцией к сокращению (например, компьютеры обновляются чаще, чем оборудование в машиностроении). Через каждые 8-10 лет, а то и через 6-7 лет прекращается спрос на старое оборудование, а через 2-3 года приходит новая волна обновления техники, но уже нового качества[36].

 

Идеи Туган-Барановского М.И [37]. о кризисном развитии экономики

В работе «Периодические промышленные кризисы в Англии» 1894 г., защищенной в качестве магистерской диссертации, фактически разрабатывается теория внутренних факторов кризиса и доказывается, что промышленный цикл коренится в самой природе капиталистической экономики, колебания которой приобретают гораздо больший размах благодаря наличию кредита. М.И.Туган-Барановский обратил внимание на совпадение изменений цен железа с поворотами от подъемов к кризисам и наоборот, и сделал вывод о связи циклов капиталистического хозяйства с резкими колебаниями в отраслях, производящих из железа как основного материала элементы основного капитала - орудия производства, железные дороги, здания, корабли и пр.

Производство элементов основного капитала создает спрос на другие товары. Для того чтобы создать новые предприятия, необходимо произвести первичные материалы, обеспечивающие производство, а именно предметы потребления рабочих. Наращивание основного капитала дает импульс общему оживлению экономики, особенно повышается спрос на железо, растут цены на него и на другие средства производства (уголь, лесоматериалы и т.д.).

Но рост основного капитала не происходит равномерно. Для обновления средств производства, нового строительства требуются большие вложения для превращения денежного капитала в производительный. Свободный денежный капитал накапливается в банках как ссудный капитал в отрыве от роста производительного капитала - не только при расширении, но и при сокращении производства. В годы спада наблюдается чрезвычайное возрастание резервов банков и вкладов. Группы населения с фиксированным доходом, чья покупательная способность усиливается при падении цен, могут в это время увеличить текущие сбережения. Низкий процент, всегда следующий за ликвидацией промышленного кризиса и упорно удерживающийся на ссудном рынке в течение целого ряда лет, свидетельствует об изобилии незадействованных капиталов.

Накопившийся капитал начинает искать себе применения в инвестициях, стремится проникнуть в промышленность, Наконец, он находит - с трудом - прибыльные вложения, и промышленные отрасли начинают расширяться одна за другой, поглощать тот капитал, скопление которого на денежном рынке стало причиной их оживления. Наступает период процветания с созданием новых элементов основного капитала, ростом спросом на железо, орудия производства, стройматериалы. Но через несколько лет этот процесс приостанавливается, и тогда спрос на все материалы, используемые в производстве элементов основного капитала, сокращается. Однако, производители этих материалов не в состоянии изъять капитал из своих предприятий, они вынуждены продолжать производство, и за насыщением рынка капитальными благами следует их перепроизводство - наступает кризис.

М.И.Туган-Барановский показал закономерность не только возникновения кризисов, но и их преодоления благодаря активизации инвестиционной и социальной политик. Причем он одним из первых обратил внимание на необходимость как раз социальной, а не политической направленности экономического развития путем усиления социальной политики через гармонизацию интересов дифференцированных групп общества. Эти идеи были приняты в середине ХХ века стокгольмской школой, разработавшей основы шведской модели капитализма.

Гипотеза больших циклов конъюнктуры Н.Д.Кондратьева. [38]

Наиболее известным вкладом в экономическую теорию, а также теорию экономических циклов стала гипотеза больших циклов конъюнктуры Н.Д. Кондратьева.[39]

Развивая идеи своего учителя М.И.Туган-Барановского и западных экономистов, Н.И. Кондратьев предположил, что средние (10 лет) экономические циклы, фиксируемые периодическими промышленными кризисами, являются частями больших циклов, или длинных волн конъюнктуры протяженностью примерно 50-60 лет, имеющих повышательную и понижательную фазы. Целый цикл слагается из нескольких фаз: депрессия, кризис, оживление, подъем, поэтому понять циклы можно лишь при изучении всех его фаз: экономическая наука от теории кризисов пришла к теории циклов конъюнктуры.

С помощью эконометрического анализа развития хозяйств четырех наиболее развитых стран мира за 120-140 лет Н.И.Кондратьеву удалось определить два полных и один неполный большие циклы конъюнктуры длиной 48-60 (в среднем 54-55) лет, каждый из которых состоял из повышательной и понижательной волны.

Причины больших волн - глубокие, необратимые сдвиги в производительных силах и структуре общества, обусловленные активным, долговременным инвестиционным процессом. Под необратимыми изменениями в общемировых условиях хозяйственной жизни, Н.И. Кондратьев понимал важнейшие нововведения, а также изменения в условиях денежного обращения, усиление роли новых стран в мировой хозяйственной жизни.

Им была предложена модель больших циклов на основе выделения трех уровней равновесия в экономике и разработки категории основных капитальных благ. К основным капитальным благам (в отличие от основного капитала - машин и оборудования, обновляемых через 7-11 лет) отнесены производственные постройки, мелиоративные сооружения, транспортная инфраструктура, затраты на подготовку квалифицированной рабочей силы. Срок функционирования этих благ исчисляется десятилетиями.

Обновление основных капитальных благ требует крупных и длительных капиталов, возможных только при определенных предпосылках: значительных размерах накопленного капитала; превышения в динамике объемов накопленного капитала над объемами текущего инвестирования; концентрации капитала в распоряжении мощных предпринимательских центров через систему кредита и фондовую биржу; малой степени связанности капитала, его подвижности, дешевизне, обилии свободного капитала, перемещение которого обеспечивается системой кредита и фондовой биржей.

Концепция больших циклов Н.Д.Кондратьева стала предметом дискуссии среди советских экономистов, в которой, однако, преобладала политизированная критика. Великая депрессия 1929-1933 гг., по мнению критиков Кондратьева, свидетельствует не о понижательной фазе очередного большого цикла, а о скором крахе капитализма.

Не обратили особого внимания на немецкий перевод доклада Кондратьева и западные экономисты – кроме Йозефа Алоиза Шумпетера.

 

Цикл нововведений Йозефа Шумпетера(1883-1950) [40]

Идеи Н.И.Кондратьева были высоко оценены Й.Шумпетером. В 1939 г., через год после гибели Кондратьева, в книге «Экономические циклы» он соединил свою инновационную концепцию предпринимательства с кондратьевской гипотезой трех уровней равновесия в экономике и больших циклов, предложив назвать короткие 3-4 летние циклы циклами Китчина, 7-11 летние - циклами Жуглара, а большие циклы конъюнктуры - длинными волнами, или циклами Кондратьева.

Й.Шумпетер правомерно считал, что экономическое развитие представляет собой циклический процесс, причины которого – в скачкообразном характере осуществления нововведений. Теория Й.Шумпетера обосновывает внутреннюю природу динамичной экономики, в которой движущей силой выступает предприниматель-новатор. Экономический цикл определяется отливами и приливами нововведений и последствиями этого явления. Все циклы генерируются инновациями. Инновация (нововведение) - конечный результат внедрения новшеств с целью изменения объекта управления и получения экономического, социального, научно-технического, экологического или другого эффекта.

Скорость нововведений, направляемая новаторами и управляемая предпринимателями со свойственным последним стадным инстинктом, неизбежно обнаруживает волнообразные движения. Нововведения предполагают существенные инвестиции, которые поэтому не распределяются равномерно во времени, а массово появляются, время от времени.

Нововведение представляет собой имеющее историческое значение и необратимое изменение способа производства благ. Если вместо изменения величин факторов мы изменяем форму функции производства, то имеем перед собой нововведение. Нововведение представляет собой скачок от старой производственной функции к новой. При каждом нововведении прежняя кривая предельных издержек ломается и сменяется новой. Нововведение означает сдвиг кривой предельной производительности.

 

3. Третья группа теорий циклического развития представлена блестящей плеядой экономистов, несомненным лидером которых является Дж.М.Кейнс.

В 1936 г., с выходом в свет работы Дж. М. Кейнса "Общая теория занятости, процента и денег", началось развитие кейнсианской теории цикла, которая не только соединила в себе ряд предшествующих концепций, но и оказалась в центре новой макроэкономической теории, призванной объяснить механизм капиталистического производства, причины его отклонений от состояния равновесия, а также разработать инструментарий преодоления негативных последствий кризисного развития на основе государственного вмешательства в воспроизводственный процесс.

Основой экономических процессов Кейнс назвал психологическую характеристику природы человека, а причиной экономических кризисов – смену настроения капиталистов, то есть движение от оптимизма к пессимизму. Им сформулирован «основной психологический закон», суть которого состоит в том, что обычно человек склонен увеличивать свое потребление с ростом своего дохода, но не пропорционально росту своего дохода.

Кейнсианская теория цикла - основа государственно-монополистической антициклической политики, рассчитанной на расширение совокупного спроса в периоды кризисных спадов и его ограничение в фазах подъема и повышения цен. Главные инструменты регулирования в соответствии с этой теорией - бюджетная и кредитно-денежная политика.

Недостаточный потребительский спрос может быть компенсирован увеличением затрат на новые инвестиции, т.е. ростом спроса на средства производства. Общий объем инвестиций играет решающую роль в определении размеров занятости. Объем инвестиций зависит от склонности к инвестированию. Предприниматель расширяет инвестиции до тех пор, пока норма прибыли не упадет до уровня процента. Проблема заключается в том, что норма прибыли снижается, при этом уровень процента сохраняет устойчивость. Это создает узкие границы для новых инвестиций и роста занятости. Снижение нормы прибыли («предельной эффективности капитала») Кейнс объяснял увеличением массы капитала и склонностью предпринимателей терять веру в будущие доходы. Общий объем занятости по Кейнсу, определяется тремя факторами: склонностью к потреблению, предельной эффективностью капиталовложений и нормой процента.

Основным положением общей теории Кейнса является тезис о решающей роли инвестиций в определении общего объема занятости. Рост инвестиций означает вовлечение в производство дополнительных рабочих, что ведет к увеличению занятости, национального дохода и потребления. Первоначальное увеличение занятости, вызванное новыми инвестициями, обусловливает дополнительный рост занятости, вызванный необходимость удовлетворения спроса дополнительных рабочих. Этот эффект дополнительного роста занятости Кейнс назвал мультипликатором, который показывает соотношение между ростом инвестиций с одной стороны, и ростом занятости и дохода — с другой. Кейнс предлагал регулировать не только инвестиции, но и национальный доход Средством для этого он считал налоги, требуя их повышения в целях изъятия сбережений для увеличения государственных инвестиций. В своей экономической программе Кейнс придерживался того, что именно государство должно оказывать свое руководящее влияние на склонность к потреблению, частично путем налогообложения, частично фиксированием нормы процента, другими способами.

Кейнсианское антициклическое регулирование, вылившееся на практике в рост бюджетных дефицитов, не устранило внутренних причин циклического развития капиталистической экономики. Способствуя некоторому смягчению глубины кризисных спадов производства, оно оказалось чреватым серьезными инфляционными последствиями, стимулируя чрезмерный рост денежного предложения.

Дальнейшее развитие кейнсианской теории цикла связано с именами Р. Харрода, П. Сэмюэлсона, Дж. Хикса, Э. Хансена, Филлипса. Эта теория рассматривает цикл как результат взаимодействия между движением национального дохода, потребления и накопления. Согласно этой концепции, циклический процесс формируется динамикой эффективного спроса, определяемой, в свою очередь, функциями потребления и капиталовложений. Взаимодействие между потреблением, накоплением и уровнем национального дохода она рассматривает в плане устойчивых связей, характеризующихся эффектом мультипликатора (зависимость прироста национального дохода от прироста капиталовложений) и акселератора (зависимость капиталовложений от прироста национального дохода). В периоды подъема американские посткейнсианцы предлагали ограничивать государственные расходы, а в периоды кризисов — компенсировать сокращение частных расходов увеличением государственных, не останавливаясь перед бюджетным дефицитом.

В конце 60-х и особенно в 70-х годов под влиянием резкого усиления темпов инфляции и провала традиционных методов антикризисного регулирования в условиях, когда экономический спад и рост цен развивались одновременно, в западной экономической теории резко усилилась критика кейнсианской теории цикла и основанной на ней политики антициклического регулирования. Кейнсианской теории противопоставляется монетарная теория цикла М. Фридмена.

Одновременно происходит и модернизация кейнсианской теории цикла. Ряд сторонников кейнсианства, выступив с резкой критикой "ортодоксальной" кейнсианской концепции, предложили несколько подновленную ее трактовку (А. Лейнхувид - Швеция; Р. Клауэр - США). Цель этой трактовки состоит в том, чтобы усилить внимание к денежным аспектам капиталистической экономики, а также к факторам неопределенности и несовершенной информации, определяющим ее анархическую природу.