Бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах как информационная база оценки финансового состояния организации

Бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах как информационная база оценки финансового состояния организации

Бухгалтерская отчетность — это единая система данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах ее хозяйственной деятельности, составляемая на основе данных бухгалтерского учета по установленным формам

Бухгалтерский баланс(форма № 1) отражает активы и обязательства организации, подразделяемые в зависимости от срока их погашения на краткосрочные и долгосрочные. Активы и обязательства являются краткосрочными, если срок погашения по ним не более 12 месяцев после отчетной даты. Все остальные активы и обязательства считаются долгосрочными.

Наибольший объем информации, необходимой для анализа, содержит бухгалтерский баланс, актив которого характеризует имущество организации, его состав и состояние в денежной форме. В РФ актив баланса строится в порядке возрастающей ликвидности средств, т.е. в прямой зависимости от скорости превращения этих активов в денежную форму.

Пассив баланса отражает состав и состояние прав на имущество, возникающие в процессе хозяйственной деятельности организации у предпринимателей, акционеров, государства, инвесторов, банков и др. Все обязательства организации делят между собственниками и третьими лицами. Обязательства перед собственниками состоят из капитала, который организация получает от акционеров и пайщиков при учреждении или в виде дополнительных взносов, и из капитала, который организация генерирует в процессе своей деятельности, реинвестируя прибыль. Внешние обязательства бывают долгосрочными, краткосрочными и представляют собой юридические права инвесторов или кредиторов на имущество организации. Статьи пассива группируются по степени срочности погашения (возврата) обязательств.

Баланс позволяет оценить эффективность размещения капитала, его достаточность для текущей хозяйственной деятельности и развития, размер и структуру заемных средств и эффективность их привлечения. Некоторые важные статьи баланса расшифровываются в приложении к балансу (форма № 5).

Отчет о финансовых результатах (форма № 2) должен содержать числовые показатели:

• выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг за вычетом НДС, акцизов и других обязательных платежей (нетто-выручка),

• себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг (кроме коммерческих и управленческих расходов) за отчетный период

• также в этой форме должны быть отражены сведения решении общего собрания акционеров о распределении прибыли или покрытии убытков организации.

При анализе формы № 2 можно получить динамическую информацию о том, каких успехов достигла организация в течение года, за счет каких факторов и каковы масштабы ее деятельности. По данным этой формы проводят анализ финансового результата деятельности организации по общему объему и динамике, факторный анализ прибыли и рентабельности.

Анализ показателей рентабельности капитала: методы анализа, информационная

База, факторные модели. Факторы, влияющие на показатели рентабельности

Капитала

Показатели рентабельности являются основными характеристиками эффективности финансово-хозяйственной деятельности организации. Они рассчитываются как относительные показатели финансовых результатов, полученных организацией за отчетный период.

Экономическое содержание показателей рентабельности сводится к прибыльности деятельности организации. В процессе анализа рентабельности исследуются уровень показателей, их динамика, определяется система факторов, влияющих на их изменение.

Основные показатели рентабельности:

1. коэффициент рентабельности всего капитала:

Крк = (чистая прибыль / итог баланса) х 100 %;

 

Коэффициент рентабельности всего капитала позволяет сделать общий вывод о том, насколько хорошо идут дела у предприятия. Таким образом, оценивают сразу все ресурсы компании. Используя эти данные, вы сможете сравнить рентабельность вашей организации с показателями других фирм.

2. Рентабельность собственного капитала – показатель чистой прибыли в сравнении с собственным капиталом организации. Это важнейший финансовый показатель отдачи для любого инвестора, собственника бизнеса, показывающий, насколько эффективно был использован вложенный в дело капитал.

Рентабельность собственного капитала рассчитывается делением чистой прибыли (обычно, за год) на собственный капитал организации:

Рентабельность собственного капитала = Чистая прибыль / Собственный капитал

Для получения результата в виде процента, указанное отношение часто умножают на 100.

Особым подходом к расчету рентабельности собственного капитала является использование формулы Дюпона. Формула Дюпона разбивает показатель на три составляющие, или фактора, позволяющие глубже понять полученный результат:

Рентабельность собственного капитала (Формула Дюпона) = (Чистая прибыль / Выручка) * (Выручка / Активы) * (Активы / Собственный капитал) = Рентабельность по чистой прибыли * Оборачиваемость активов * Финансовый левередж.

 

Формула расчета модели

R = 2*K₁ + 0.1*K₂ + 0.08*K₃ + 0.45*K₄ + K₅

Коэффициент	Формула расчета	Расчет по РСБУ
К1	К1 = (Собственный капитал — Внеоборотные активы) / Оборотные активы	(стр.1300-стр.1100) / стр.1200
К2	К2= Оборотные активы / Краткосрочные обязательства	стр.1200 / (стр.1520 + стр. 1510+стр. 1550)
К3	К3 = Выручка от продаж / Среднегодовая стоимость активовобязательства)	стр.2110 / [(стр.1600н.п.+стр.1600кп.)*0.5]
К4	К4 = Чистая прибыль / Выручка	стр.2400 / стр.2110
К5	К5 = Чистая прибыль / Собственный капитал	стр.2400 / стр.1300

Примечание:

К₁ – коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами,

К₂ – коэффициент текущей ликвидности,

К₃ – коэффициент оборачиваемости активов запасов (н.п. – данные на начало периода, к.п. – данные на конец периода),

К₄ – рентабельность продаж (ROS)

К₅ – рентабельность собственного капитала (ROE).

Модель оценки, по словам разработчиков, может применяться для экспресс-оценки предприятий различных сфер деятельности и отраслей, а также различного масштаба.

 

Оценка структуры активов

Активы компании — совокупность ресурсов, находящихся в распоряжении организации и использующиеся для получения экономической выгоды.

В зависимости от сферы деятельности, степени развития бизнеса и уровня конкуренции на рынке, активы могут быть вложены в акции, основные фонды и иностранные ценные бумаги. Структурный анализ активов проводится для оценки перспектив и приоритетных направлений развития бизнеса.

Структурирование активов компании

В бухгалтерском балансе активы предприятия делятся на оборотные и внеоборотные.

 

Оборотные активы. Задолженность клиентов компании за товары и услуги, инвестиции сроком менее одного производственного цикла, вклады и ценные бумаги, запасы материалов и готовых товаров, наличные деньги в кассе предприятия. Срок оборота активов один цикл производства (производственная сфера) или обращения (финансовая сфера).

Внеоборотные активы. Основные средства, инвестиции, нематериальные активы, затраты на ведение капитального строительства. Срок оборота превышает один производственный цикл или цикл обращения.

По степени подверженности инфляции активы делят на монетарные и немонетарные.

Монетарные активы. Совокупность наличных и безналичных денежных средств. Они подлежат переоценке с учетом обесценения денежной массы.

Немонетарные активы. Вложения в основные фонды, возведение зданий и сооружений, запасы сырья, материалов и продукции, упакованные для реализации товары. Переоценка проводится с учетом рыночных цен, их реальная стоимость зависит от политики компании и ситуации в отрасли.

Соотношение монетарных и немонетарных активов зависит от рыночной ниши и особенностей производственного цикла.

 

Бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах как информационная база оценки финансового состояния организации

Бухгалтерская отчетность — это единая система данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах ее хозяйственной деятельности, составляемая на основе данных бухгалтерского учета по установленным формам

Бухгалтерский баланс(форма № 1) отражает активы и обязательства организации, подразделяемые в зависимости от срока их погашения на краткосрочные и долгосрочные. Активы и обязательства являются краткосрочными, если срок погашения по ним не более 12 месяцев после отчетной даты. Все остальные активы и обязательства считаются долгосрочными.

Наибольший объем информации, необходимой для анализа, содержит бухгалтерский баланс, актив которого характеризует имущество организации, его состав и состояние в денежной форме. В РФ актив баланса строится в порядке возрастающей ликвидности средств, т.е. в прямой зависимости от скорости превращения этих активов в денежную форму.

Пассив баланса отражает состав и состояние прав на имущество, возникающие в процессе хозяйственной деятельности организации у предпринимателей, акционеров, государства, инвесторов, банков и др. Все обязательства организации делят между собственниками и третьими лицами. Обязательства перед собственниками состоят из капитала, который организация получает от акционеров и пайщиков при учреждении или в виде дополнительных взносов, и из капитала, который организация генерирует в процессе своей деятельности, реинвестируя прибыль. Внешние обязательства бывают долгосрочными, краткосрочными и представляют собой юридические права инвесторов или кредиторов на имущество организации. Статьи пассива группируются по степени срочности погашения (возврата) обязательств.

Баланс позволяет оценить эффективность размещения капитала, его достаточность для текущей хозяйственной деятельности и развития, размер и структуру заемных средств и эффективность их привлечения. Некоторые важные статьи баланса расшифровываются в приложении к балансу (форма № 5).

Отчет о финансовых результатах (форма № 2) должен содержать числовые показатели:

• выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг за вычетом НДС, акцизов и других обязательных платежей (нетто-выручка),

• себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг (кроме коммерческих и управленческих расходов) за отчетный период

• также в этой форме должны быть отражены сведения решении общего собрания акционеров о распределении прибыли или покрытии убытков организации.

При анализе формы № 2 можно получить динамическую информацию о том, каких успехов достигла организация в течение года, за счет каких факторов и каковы масштабы ее деятельности. По данным этой формы проводят анализ финансового результата деятельности организации по общему объему и динамике, факторный анализ прибыли и рентабельности.