Анализ формирования и использования чистой прибыли

Чистая прибыль является одним из важнейших экономических показателей, характеризующих конечные результаты деятельности предприятия. Количественно она представляет собой разность между общей суммой брутто-прибыли и суммой внесенных в бюджет налогов из прибыли, экономических санкций и других обязательных платежей предприятия, покрываемых за счет прибыли (табл. 4).

 

Таблица 4

Определение суммы чистой прибыли

Вид налога	Сумма, тыс. руб.			Удельный вес в прибыли до налогообложения, %
	2007 год	2008 год	Отклонения (+, -)	2007 год	2008 год	Отклонения (+, -)
1. Прибыль отчетного периода до налогообложения	1826,0	2225,1	399,1	100,0	100,0
2. Налоги из прибыли, в том числе	639,0	758,5	117,5	34,9	34,0	-0,9
Налог на прибыль	348,0	420,0	72,0	19,1	18,9	-0,2
Прочие налоги и сборы	222,0	258,5	36,5	12,1	11,6	-0,5
Экономические санкции по платежам в бюджет	69,0	78,0	9	3,8	3,6	-0,2
3. Чистая прибыль отчетного периода (стр. 1 - стр. 2)	1187,0	1468,6	281,6	65,1	66,0	0,9

 

Данные таблицы 4 показывают, что сумма чистой прибыли увеличилась в отчетном периоде на 281,6 тыс. руб. или на 23,7%.

Величина чистой прибыли зависит от факторов изменения общей суммы прибыли и факторов, определяющих удельный вес чистой прибыли в общей сумме прибыли, а именно доли налогов, экономических санкций и др.

Изменение чистой прибыли под влиянием налоговых платежей складывается из суммы отклонений в результате изменения налоговой базы и изменения налоговой ставки. Чтобы определить изменение суммы чистой прибыл и за счет факторов первой группы, необходимо изменение общей суммы прибыли за счет каждого фактора умножить на плановый (базовый) удельный вес чистой прибыли в общей ее сумме:

 

∆ЧП =∆П_{xi х} Уд _ЧП0 (20)

 

Прирост чистой прибыли за счет второй группы факторов рассчитывается умножением прироста удельного веса i-го фактора (налогов, санкций, отчислений) в общей сумме прибыли до налогообложения на фактическую ее величину в отчетном периоде:

 

∆ЧП =П_{1 х} (-Уд_xi) (21)

 

Таблица 5

Расчет влияния факторов на изменение суммы чистой прибыли

Фактор изменения чистой прибыли	Расчет влияния факторов	Изменение суммы, тыс. руб.
1. Изменение суммы прибыли до налогообложения	399,1 х 0,651	259,3
1.1. Прибыль от реализации продукции	312,0 х 0,651	202,8
1.1.1. Объем реализации продукции	-154,7 х 0,651	-100,5
1.1.2. Структура реализованной продукции	156,8 х 0,651	101,9
1.1.3. Средние цены реализации	1608,8 х 0,651	1045,7
1.1.4. Себестоимость продукции	-1298,9 х 0,651	-844,3
1.2. Изменение прочих операционных доходов и расходов	42,0 х 0,651	27,3
1.2.1. Штрафы и пени полученные	42,0 х 0,651	27,3
1.2.2. Штрафы и пени выплаченные	-	-
1.3. Изменение прибыли от инвестиционной деятельности	45,0 х 0,24	29,2
1.4. Проценты к уплате	-	-
2. Налоги из прибыли	-(-0,007 х 2225,0)	15,6
3. Экономические санкции	-(-0,002 х 2225,0)	6,7
Итого	1468,6 - 1187,0	281,6

 

Сумма налога на прибыль увеличилась на 72 тыс. руб., чистая прибыль возросла на 281,6 тыс. руб. в основном за счет увеличения налогооблагаемой прибыли.

Из таблицы 5 следует, что сумма чистой прибыли увеличилась в основном за счет роста отпускных цен, объема продаж и изменения структуры продаж. Рост себестоимости продукции и снижение объема реализации вызвали уменьшение суммы чистой прибыли. Поэтому, изыскивая пути увеличения чистой прибыли, данному предприятию необходимо в первую очередь обратить внимание на факторы, отрицательно влияющие на формирование ее величины.

Чистая прибыль используется в соответствии с уставом предприятия. За счет нее осуществляется инвестирование производственного развития, выплачиваются дивиденды акционерам предприятия, создаются резервные и страховые фонды и т.д. При распределении чистой прибыли необходимо добиваться оптимизации пропорций между капитализируемой и потребляемой ее суммой с целью обеспечения:

- необходимого объема инвестиций для производственного развития;

необходимой нормы доходности на инвестированный капитал собственникам предприятия.

Факторы, влияющие на пропорции распределения прибыли, делятся на внешние и внутренние.

Внешние факторы:

- правовые ограничения (ставки налогов на прибыль, процентные отчисления в резервные фонды и др.);

система налоговых льгот при реинвестировании прибыли;

рыночная норма прибыли на инвестируемый капитал, рост которой сопровождается тенденцией повышения дол и капитализированной части прибыли, и наоборот, ее снижение обусловливает увеличение доли потребляемой прибыли;

стоимость внешних источников формирования инвестиционных ресурсов (при высоком ее уровне выгоднее использовать прибыль, и наоборот).

Внутренние факторы:

- уровень рентабельности предприятия, при низком значении которого и соответственно небольшой сумме распределяемой прибыли большая ее часть идет на создание обязательных фондов и резервов, на выплату дивидендов по привилегированным акциям, на социальные программы и др.;

наличие в портфеле предприятия высокодоходных инвестиционных проектов;

необходимость ускоренного завершения начатых инвестиционных проектов;

уровень коэффициента финансового левериджа (соотношение заемного и собственного капитала), который является одним из индикаторов финансового риска и одним из факторов, определяющих доходность собственного капитала;

наличие альтернативных внутренних источников формирования инвестиционных ресурсов (амортизационного фонда, выручки от реализации основных средств и финансовых активов и др.);

текущая платежеспособность предприятия, при низком уровне которой предприятие должно сокращать потребляемую часть прибыли.

Изучается и использование фондов, образованных за счет чистой прибыли. По результатам анализа и с учетом конкретных условий разрабатываются рекомендации по совершенствованию пропорций распределения прибыли и наиболее целесообразному использованию созданных фондов.

В процессе анализа необходимо изучить данные об использовании прибыли ООО «Гран» по всем направлениям в динамике, выяснить факторы по каждому направлению использования прибыли (табл. 6).

Дальнейший анализ должен показать, насколько и за счет каких факторов изменилась величина основных направлений использования прибыли. Основными факторами, определяющими размер капитализированной и потребляемой прибыли, могут быть:

- изменение суммы чистой прибыли;

изменение доли соответствующего направления использования чистой прибыли.

 

Таблица 6

Данные об использовании чистой прибыли, тыс. руб.

Показатель	Сумма, тыс. руб.
	2007 год	2008 год	Отклоне-ния (+, -)
1. Чистая прибыль отчетного периода	1187,0	1468,6	281,6
2. Распределение прибыли: 2.1. на материальное поощрение и социальные нужды работников 2.2. увеличение резервного фонда 2.3. на капитальные вложения (нераспределенная прибыль)	671,0 41,0 475,0	802,5 73,5 592,5	131,5 32,5 117,5
3. Доля в распределяемой прибыли: 2.1. средств на материальное поощрение и социальные нужды работников 2.2. прибыли, направленной на увеличение резервного фонда 2.3. капитализированной (нераспределенной) прибыли	57 3 40	54 5 41	-3 2 1

 

Приведенные в таблице 6 данные показывают, что на анализируемом предприятии на материальное поощрение и социальные нужды работников использовано 57% в 2007 году и 54% в 2008 году, на создание резервов - 3 и 5% соответственно в 2007 и 2008 году. На производственное развитие направлено 41% от суммы чистой прибыли предприятия в 2008 году.

Соотношение использования прибыли на накопление и потребление оказывает влияние на финансовое положение предприятия. Недостаточность средств, направляемых на накопление, сдерживает рост оборота, приводит к увеличению потребности в заемных средствах.

Анализ использования прибыли выявляет, насколько эффективно распределялись средства на накопление и потребление. На фирме «Гран» большая часть прибыли была направлена в фонд потребления и использовалась на выплаты социального характера. Однако недостаточность средств, направляемых на накопление, сдерживает рост оборота, приводит к увеличению потребности в заемных средствах.

Направление средств в фонд накопления увеличит экономический потенциал, повысит платежеспособность предприятия и финансовую независимость, будет способствовать росту объема выполнения работ и реализации без увеличения размера заемных средств.

Таким образом, фирме «Гран» нужно пересмотреть порядок распределения прибыли, направляя большую часть на формирование фонда накопления.