Проблемы и особенности платежного баланса России.

 

Проблемы составления платежного баланса в России.

В настоящее время ответственность за составление платежного баланса России возложена на Центральный банк РФ (Банк России) и Госкомстат РФ. Характер отчетности, представляемой в Банк России, позволяет его специалистам сосредоточить усилия на составлении финансового счета. В Госкомстате большое внимание уделяется составлению счета текущих операций. В настоящее время на квартальной основе составляют два платежных баланса — с дальним зарубежьем и ближним зарубежьем. Хотя некоторые источники информации, необходимой для составления платежного баланса, уже сформировались, основной проблемой остается несовершенство информационной базы.

Недавно начала формироваться таможенная статистика: таможенным комитетом РФ был опубликован первый бюллетень, содержащий данные об экспортно-импортных операциях за первый квартал 1994 г. Однако эти данные расходятся с соответствующими данными из других источников, например, из отчетности, представляемой в Госкомстат РФ. Причины таких расхождений пока никто не выясняет. Кроме того, данные Таможенного комитета РФ не охватывают и не могут охватить все экспортно-импортные операции.

Много "белых пятен" в платежном балансе с ближним зарубежьем. Например, практически нет достоверной информации об экспорте (импорте) услуг, прямых инвестициях. Если совсем недавно клиринговые и расчетные операции российских резидентов с партнерами ближнего зарубежья осуществлялись через центральные банки стран, то в настоящее время их стали осуществлять коммерческие банки. Пока еще не введена полноценная отчетность по таким операциям.

Отсутствуют данные об оплате труда, выплаченной нерезидентам и полученной от них. Более того, миграционные службы не располагают достоверной информацией даже о числе граждан иностранных государств, временно находящихся на территории России, и их трудоустройстве. По непроверенным данным, только в Москве число иностранных граждан, которые должны классифицироваться как нерезиденты России, превышает 100000 человек. Численность сезонных иностранных рабочих в приграничных районах тоже велика (например, в Приморском крае).

Нет данных о нераспределенных прибылях совместных предприятий в России. Согласно методологии платежного баланса считается, что часть таких прибылей, соответствующая доле, принадлежащей прямому иностранному инвестору в общем объеме собственного капитала предприятия, выплачивается иностранному инвестору, который сразу же ее реинвестирует. Условные выплаты доходов классифицируются как доходы от инвестиций и отражаются в счете текущих операций, в то время как их реинвестирование отражается в финансовом счете по статье "Прямые инвестиции".

Отсутствует информация и о нераспределенных прибылях иностранных предприятий, в которые российские резиденты осуществили прямые инвестиции. Эти обстоятельства приводят к деформации структуры счета текущих операций в платежном балансе России.

К сожалению, определение понятия резидентства в законодательстве России расходится с определением, данным в Руководстве. В частности, в соответствии с нашим законодательством, филиалы и представительства российских предприятий и банков, расположенные на территории других стран и действующие там более года, рассматриваются как резиденты России. Аналогично филиалы и представительства иностранных компаний и банков считаются нерезидентами России. В Руководстве используется прямо противоположная трактовка. Более того, определение понятия резидентства, приведенное в законодательстве России, сформулировано нечетко и не дает возможности отчитывающимся единицам однозначно применять его.

Серьезной проблемой остается несовершенство плана бухгалтерских счетов. Используемый в настоящее время план не позволяет отделять операции с нерезидентами от операций с резидентами, не дает основы для четкой классификации активов и пассивов по виду финансового инструмента. Это существенно затрудняет составление отчетности об иностранных активах и пассивах коммерческих банков. Пока не определена стандартная форма отчетности о финансовых взаимоотношениях с нерезидентами для единиц сектора нефинансовых предприятий. Очень трудно отслеживать движение наличной иностранной валюты по секторам российской экономики, особенно в секторе домашних хозяйств. Очевидно, данные о приросте наличной валюты на руках у населения позволили бы уменьшить чистые ошибки и пропуски.

 

Особенности платежного баланса России.

В странах с закрытой экономикой ПБ рассматривается как категория с двойным «сс», то есть совершенно секретно. В частности, в СССР сведения о ПБ были опубликованы в последний раз в 1936 году и то не по всем статьям и вплоть до 1991 года фактически оставались тайной за семью печатями. После распада Советского Союза первый российский ПБ был опубликован в 1993 году за 1992 год и до настоящего времени публикуется в мае-июне каждого текущего года за предыдущий год.

Впервые ПБ для СССР и России был рассчитан за 1990 и 1991г.г. с выделением трех групп стран, с которыми СССР имел различные системы расчетов- в переводном рубле (со странами СЭВ), в свободно конвертируемой валюте и путем валютного клиринга.

Особенность составления ПБ РФ состоит в том, что за 1992, 1993 и 1994 годы его разработчиками являлись лишь Центральный банк России и Госкомстат РФ. При этом в баланс за указанные годы не вошли операции с нерезидентами из стран-республик бывшего Советского Союза, а сам ПБ составлялся в разрезе сокращенной номенклатуры показателей, что во всей совокупности не позволяло глубоко анализировать сложившуюся систему внешнеэкономических связей страны.

Отдельно за 1994 год дано впервые аналитическое представление ПБ страны.

По мере включения России в мирохозяйственные связи, открытости ее

экономики, неизбежным и закономерным становится и насыщенность нейтрального представления ПБ страны через механизм основных агрегатов. Особенно показательным является градация нейтрального представления ПБ страны по кварталам. До 1995 года, то есть за 1992, 1993 и 1994 года, данные касались лишь годового результата. С 1997 года обобщенные характеристики ПБ России нашли свое продолжение в аналитическом представлении в детализированных компонентах, которые в совокупности с нейтральным представлением получили название консолидированного ПБ.

       Особенностью ПБ за 1996г. является перелом в динамике экспортно-импортных операций, выразившийся во втором полугодии в опережающем росте экспорта по сравнению с увеличением импортных поставок. Характерной особенностью ПБ России явилось увеличение притока иностранных инвестиций в страну. Анализ ПБ России показал, что в последние годы идет явная «утечка» валюты из России. Следовательно, необходимо принять ряд действенных мер по прекращению «утечки» валюты.

       Отличительной особенностью России от других стран с транзитивной экономикой является ее огромный ресурсный потенциал, который позволяет поддерживать активным текущий ПБ, главным образом за счет положительного торгового баланса. Для России более актуальным является финансирование дефицита счета движения капитал платежного баланса, нежели текущего платежного баланса. Однако, это нельзя назвать плюсом для экономики, так как положительное сальдо счета текущих операций является отражением низкой инвестиционной привлекательности России. Отсутствие взаимосвязи между крупными положительными сальдо ПБ России по текущим операциям и снижением валютного курса рубля- все это отражает особый статус рубля как замкнутой валюты имеющей хождение только в пределах России. Текущий ПБ России в разрезе сбережения-инвестиции при положительном сальдо является следствием чрезвычайно низкого уровня внутренних инвестиций, а не высоких национальных сбережений, хотя бы вследствие огромного и хронического бюджетного дефицита.

       Особенностью экономики России является то, что в отличие от стран восточной Европы, Россия позднее вступила в процесс трансформации, а структурные формы проводятся медленнее или практически не проводятся. ПБ России балансируется за счет просрочек, отсрочек, переносов платежей по обслуживанию внешнего долга.

       Одной из серьезных особенностей является то, что до сих пор экономические взаимоотношения России с резидентами новых суверенных государств, то есть с республиками бывшего Советского Союза фактически считаются внутренним оборотом и, следовательно, выходят за рамки собственного ПБ. Получается, что статистический учет межгосударственных операций России охватывает только дальнее зарубежье. Это, естественно, не может объективно отражать реально происходящие процессы и требует соответствующих важных доработок. В противном случае ПБ России будет отражать ПБ РСФСР как составной части бывшего СССР, а не ПБ России как нового государственного образования.

    

 

Заключение

В заключении данной курсовой работы, подводя итоги, следует отметить, что:

ü Платежный баланс является одним из основных инструментов макроэкономического анализа и прогнозирования.

ü Данные платежного баланса отражают, как в течение отчетного периода развивалась торговля с другими странами, которая непосредственно влияет на уровень производства, занятости и потребления, сколько доходов было получено от нерезидентов и сколько было выплачено им. Эти данные позволяют проследить, в какой форме происходило привлечение иностранных инвестиций, своевременно ли осуществлялось погашение внешней задолженности страны или имели место просрочки и ее реструктуризация, а также, как резиденты инвестировали в экономику других стран, как центральный банк устранял платежные дисбалансы, увеличивая или уменьшая размер своих резервов в иностранной валюте.

ü Платежный баланс активно используется для определения фискальной и монетарной политики, протекционистских мер, а также при принятии решений по регулированию внутреннего валютного рынка и валютного курса.

ü На основании результатов платежного баланса принимаются дальнейшие решения в области экономической политики страны. И во избежание негативных последствий необходимо выбрать наиболее оптимальный вариант схемы построения платежного баланса.

Список литературы.

1) Большая Советская Энциклопедия. М., 1975г. Третье издание. Т.20, с.1-604.

2) Бывшев П.В. Методологические подходы к регулированию платежного баланса в современных условиях. С.-Петербург, 1999г., с.1-23.

3) Демидова Л. Сфера услуг в постиндустриальной экономике. Журнал. Мировая экономика и международные отношения. М., 1999г., №2, с.1-128.

4) Добрынин А.И. Экономическая теория. Питер, 1997г., с.1-480.

5) Журавлева Г.П. Общая экономическая теория. М., 1998г., с.1-310.

6) Калаев О.А. Платежный баланс и валютные курсы в мировой экономике. М., 1997г., с.1-23.

7) Линдерт П.Х. Экономика мирохозяйственных связей. М., 1992г., с.1-512.

8) Платежный баланс. Библиотечка Российской газеты. Выпуск№1, 1998г., с.1-240.

9) Фишер С. Экономика. М., 1999г., с.1-829.

10) Цимайло А.В. Платежный баланс и валютный курс. М., 1991г., с.1-187.

Приложение

Платежный баланс Российской Федерации за 1994-1996 гг. и первое полугодие 1997 года (нейтральное представление). Основные агрегаты в млн. долларов США

			I кв.	II кв.	III кв.	IV кв.		I кв.	II кв.	полу-годие
	1994г.	1995г.	1996	1996	1996	1996	1996г.	1997	1997	1997г.
Счет текущих операций	9285	8046	3710	16151	962	4418	11706	4592	396	4988
Товары и услуги	11176	11271	3208	3283	3772	6220	16483	4999	2710	7709
Экспорт	76219	93181	23720	25131	25939	28360	103149	23871	23160	47031
Импорт	-65043	-81910	-20512	-21847	-22167	-22140	-86666	-18872	-20449	-39322
Товары	17838	20807	4589	4861	5009	8366	22825	6016	3862	9878
Экспорт	67826	82663	20821	21879	21864	25669	90232	21113	19883	40996
Импорт	-49989	-61856	-16231	-17019	-16854	-17303	-67407	-15097	-16021	-31118
Услуги	-6661	-9536	-1382	-1577	-1237	-2146	-6342	-1017	-1152	-2169
Экспорт	8393	10517	2899	3251	4075	2692	12917	2758	3277	6035
Импорт	-15054	-20054	-4281	-4829	-5312	-4837	-19259	-3776	-4429	-8204
Доходы от инвестиций и оплата труда	-1780	-3334	484	-1601	-1862	-1963	-4942	-439	-2236	-2675
К получению	3502	4292	2618	733	510	501	4362	2426	651	3077
К выплате	-5282	-7626	-2134	-2334	-2372	-2464	-9304	-2865	-2888	-5752
Оплата труда	-114	-303	-120	-111	-97	-78	-406	-79	-89	-169
Полученная	108	166	8	23	35	37	102	50	63	113
Выплаченная	-222	-469	-128	-133	-132	-115	-507	-129	-153	-282
Доходы от инвестиций	-1666	-3031	604	-1490	-1765	-1885	-4536	-360	-2147	-2507
К получению	3394	4126	2611	710	475	464	4260	2376	588	2964
К выплате	-5060	-7157	-2007	-2201	-2240	-2349	-8796	-2735	-2735	-5470
Текущие трансферты	-111	108	19	-67	52	161	165	33	-78	-46
Полученные	449	764	135	105	143	315	699	109	42	152
Выплаченные	-561	-656	-116	-172	-91	-155	-535	-77	-121	-197
Счет операций с капиталом и финансовые операции	-7734	-2254	-1692	1274	-1375	-2859	-4 651	-1 470	751	-718
Счет операций с капиталом	2051	-347	-219	-66	-80	-99	-463	-28	-188	-217
Капитальные трансферты	2051	-347	-219	-66	-80	-99	-463	-28	-188	-217
Полученные	5523	3122	613	811	822	820	3066	487	684	1171
Выплаченные	-3472	-3469	-832	-877	-901	-919	-3529	-516	-872	-138
Финансовый счет	-9785	-1907	-1473	1340	-1295	-2760	-4188	-1441	939	-502
Прямые инвестиции	532	1711	404	21	680	1038	2142	442	1 435	1 877
За границу	-106	-306	-32	-216	-77	-12	-337	-407	-524	-931
В Россию	638	2017	436	237	757	1049	2480	849	1960	2808
Портфельные инвестиции	87	-1436	1344	751	238	4995	7327	5285	7896	1318
Активы	113	-1525	140	-73	-10	-200	-142	187	-41	146
Обязательства	-26	88	1203	823	247	5196	7470	5099	7937	1303
Прочие инвестиции	-10456	7128	-787	-2065	-3406	-8757	-15014	-5884	-276	-6161
Активы	-17323	2533	-4717	-7043	-5 859	-11359	-28	979981	-6943	-5962
Наличная иностранная валюта	-5736	39	-95	-3070	-2542	-2803	-8511	-2681	-1237	-3918
Остатки на текущих счетахи депозиты	1390	4370	1185	-958	242	-1384	-915	1526	-730	796
Торговые кредиты и авансы    предоставленные	-3721	8083	-1644	-1810	-1707	-4380	-9541	-2458	-2379	-483
Ссуды и займы предоставленные (непросроченные)	9527	8558	2424	3123	2266	1685	9498	4116	2412	6528
Просроченная задолженность	-12837	-10553	-4611	-2374	-1295	-1196	-9475	1829	-2736	-907
Изменение задолженности	-3860	-4928	-1936	-1812	-2861	-3163	-9771	-1771	-2233	-4004
Прочие активы	-2086	-3037	-40	-143	39	-119	-263	419	-39	380
Обязательства	6867	4596	3931	4978	2453	2602	13964	-6865	6667	-198
Наличная национальная валюта	-325	391	-87	-39	-80	-37	-243	-84	69	-15
Остатки на текущих счетах и депозиты	2658	2 443	140	-26	747	709	1570	-7496	70	-742
Торговые кредиты и авансы привлеченные	-978	-8090	93	-425	-564	136	-759	405	442	846
Ссуды и займы привлеченные (непросроченные)	2198	7741	3453	3050	1762	1291	9556	-39	4758	4719
Просроченная задолженность	3160	1131	725	619	619	729	2692	882	1007	1889
Прочие обязательства	152	980	-394	1799	-31	-225	1148	-533	321	-212
Резервные активы	1896	-10386	-2034	3431	1390	54	2841	-1332	-8146	-9478
Поправка к резервным активам	-1844	1076	-400	-798	-196	-90	-1484	48		78
Чистые ошибки и пропуски	-1551	-5792	-2018	-2889	-588	-1559	-7054	-3123	-1147	-4270
Общее сальдо	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0

 

 

[1] С 1976 г. принято публиковать официально только платежный баланс по текущим операциям. Все остальные показатели публикуются как справочные данные о международных расчетах страны.