Навигация:

Главная Случайная страница Обратная связь ТОП Интересно знать Избранные Новые материалы

Топ:

Методика измерений сопротивления растеканию тока анодного заземления: Анодный заземлитель (анод) – проводник, погруженный в электролитическую среду (грунт, раствор электролита) и подключенный к положительному...

Когда производится ограждение поезда, остановившегося на перегоне: Во всех случаях немедленно должно быть ограждено место препятствия для движения поездов на смежном пути двухпутного...

Интересное:

Мероприятия для защиты от морозного пучения грунтов: Инженерная защита от морозного (криогенного) пучения грунтов необходима для легких малоэтажных зданий и других сооружений...

Принципы управления денежными потоками: одним из методов контроля за состоянием денежной наличности является...

Аура как энергетическое поле: многослойную ауру человека можно представить себе подобным...

Дисциплины:

Автоматизация Антропология Археология Архитектура Аудит Биология Бухгалтерия Военная наука Генетика География Геология Демография Журналистика Зоология Иностранные языки Информатика Искусство История Кинематография Компьютеризация Кораблестроение Кулинария Культура Лексикология Лингвистика Литература Логика Маркетинг Математика Машиностроение Медицина Менеджмент Металлургия Метрология Механика Музыкология Науковедение Образование Охрана Труда Педагогика Политология Правоотношение Предпринимательство Приборостроение Программирование Производство Промышленность Психология Радиосвязь Религия Риторика Социология Спорт Стандартизация Статистика Строительство Теология Технологии Торговля Транспорт Фармакология Физика Физиология Философия Финансы Химия Хозяйство Черчение Экология Экономика Электроника Энергетика Юриспруденция

Какие коэффициенты платежеспособности рассчитывать при экспресс-оценке вероятности банкротства

2018-01-28

8329

4.91 из 5.00 11 оценок

Заказать работу

⇐ ПредыдущаяСтр 14 из 21Следующая ⇒

Для полноценной характеристики уровня платежеспособности компании необходимо рассчитать поквартально четыре коэффициента (см. пример):

абсолютной ликвидности;
текущей ликвидности;
обеспеченности компании активами;
платежеспособности по текущим обязательствам.

Коэффициент абсолютной ликвидности говорит о том, какая часть краткосрочных обязательств компании может быть погашена немедленно за счет реализации ее наиболее ликвидных активов. Его норма – не менее 0,2 (не менее чем 20% срочных обязательств могут быть оплачены сразу).

Формула 1. Расчет коэффициента абсолютной ликвидности

К_абл= АО_нл: ТО

Используемые обозначения	Расшифровка	Единицы измерения	Источник данных
Кабл	Коэффициент абсолютной ликвидности	ед.	Результат расчета
АОнл	Наиболее ликвидные оборотные активы	руб.	Расчет по формуле 2
ТО	Текущие обязательства	руб.	Расчет по формуле 3

Для расчета коэффициента абсолютной ликвидности понадобится определить стоимость наиболее ликвидных активов.

Формула 2. Расчет величины наиболее ликвидных оборотных активов

АОнл = ДС + ФВ_к – С_а

Используемые обозначения	Расшифровка	Единицы измерения	Источник данных
АОнл	Наиболее ликвидные оборотные активы	руб.	Результат расчета
ДС	Денежные средства и их эквиваленты	руб.	Баланс (раздел II, стр. 1250)
ФВ_к	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	руб.	Баланс (раздел II, стр. 1240)
С_а	Стоимость собственных акций, выкупленных у акционеров	руб.	Баланс (раздел III, стр. 1320)

Также потребуется сумма текущих обязательств.

Формула 3. Расчет величины текущих обязательств

ТО = ЗС_к + КЗ_к + ПО_к

Используемые обозначения	Расшифровка	Единицы измерения	Источник данных
ТО	Текущие обязательства	руб.	Результат расчета
ЗС_к	Заемные средства (краткосрочные)	руб.	Баланс (раздел V, стр. 1510)
КЗ_к	Кредиторская задолженность (краткосрочная)	руб.	Баланс (раздел V, стр. 1520)
ПО_к	Прочие обязательства (краткосрочные)	руб.	Баланс (раздел V, стр. 1550)

Для удобства эти и другие промежуточные показатели лучше свести в одну таблицу.

Коэффициент текущей ликвидности или покрытия характеризует обеспеченность компании оборотными средствами, необходимыми для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения текущих обязательств. Другими словами, он отражает способность погашать краткосрочные обязательства за счет оборотных активов.

Формула 4. Расчет коэффициента текущей ликвидности

К_тл = ЛА: ТО

Используемые обозначения	Расшифровка	Единицы измерения	Источник данных
К_тл	Коэффициент текущей ликвидности	ед.	Результат расчета
ЛА	Ликвидные активы	руб.	Расчет по формуле 5
ТО	Текущие обязательства	руб.	Расчет по формуле 3

Для его получения понадобится рассчитать величину ликвидных активов.

Формула 5. Расчет величины ликвидных активов

ЛА = ОА_нл+ ДЗ_к+ П_оа

Используемые обозначения	Расшифровка	Единицы измерения	Источник данных
ЛА	Ликвидные активы	руб.	Результат расчета
ОАнл	Наиболее ликвидные оборотные активы	руб.	Расчет по формуле 2
ДЗк	Краткосрочная дебиторская задолженность	руб.	Баланс (раздел II, стр. 1232 (эта строка вводится дополнительно в соответствии с п. 19 ПБУ 4/99))
П_оа	Прочие оборотные активы	руб.	Баланс (раздел II, стр. 1260)

В общем случае, чем выше коэффициент текущей ликвидности, тем лучше платежеспособность компании. В зависимости от отрасли допустимым считается значение от 1 до 2,5. Если коэффициент ниже 1, то это говорит о высоком финансовом риске, неспособности компании регулярно оплачивать свои текущие счета. Выше 3 – о нерациональной структуре капитала.

Показатель обеспеченности обязательств компании активами показывает, сколько активов приходится на единицу долга. Норматив равен 1.

Формула 6. Расчет показателя обеспеченности обязательств компании активами

П_оа= (ЛА + ВА_кор): ОП

Используемые обозначения	Расшифровка	Единицы измерения	Источник данных
П_оа	Показатель обеспеченности обязательств компании активами	ед.	Результат расчета
ЛА	Ликвидные активы	руб.	Расчет по формуле 5
ВА_кор	Скорректированные внеоборотные активы	руб.	Расчет по формуле 7
ОП	Обязательства предприятия	руб.	Баланс (раздел IV, V (стр. 1410 + стр. 1450 + стр. 1510 + стр. 1520 + стр. 1550))

Прежде чем приступать к расчету этого показателя, нужно определиться с величиной скорректированных внеоборотных активов.

Формула 7. Расчет величины скорректированных внеоборотных активов

ВА_кор = НА + ОС + ДВ_мц+ ФВ + ПВА

Используемые обозначения	Расшифровка	Единицы измерения	Источник данных
ВА_кор	Скорректированные внеоборотные активы	руб.	Результат расчета
НА	Нематериальные активы	руб.	Баланс (раздел I, стр. 1110)
ОС	Основные средства	руб.	Баланс (раздел I, стр. 1150)
ДВмц	Доходные вложения в материальные ценности	руб.	Баланс (раздел I, стр. 1160)
ФВ	Финансовые вложения	руб.	Баланс (раздел I, стр. 1170)
ПВА	Прочие внеоборотные активы	руб.	Баланс (раздел I, стр. 1190)

Коэффициент (степень) платежеспособности по текущим обязательствам определяет период, в течение которого возможно погасить за счет выручки текущую задолженность перед кредиторами. Поскольку выручка в бухгалтерской отчетности отражается нарастающим итогом, в расчетах используется ее среднемесячное значение за квартал.

Формула 8. Расчет коэффициента платежеспособности по текущим обязательствам

П_то = ТО:В_ср

Используемые обозначения	Расшифровка	Единицы измерения	Источник данных
П_то	Коэффициент платежеспособности по текущим обязательствам	мес.	Результат расчета
ТО	Текущие обязательства	руб.	Расчет по формуле 3
В_ср	Выручка среднемесячная	руб.	Расчет (выручка (отчет о финансовых результатах или о прибылях и убытках (стр. 2110)): количество месяцев). Выручка учитывается нарастающим итогом, поэтому количество месяцев считается с начала года: в I кв. – 3 мес., во II кв. – 6 мес., в III кв. – 9 мес., в IV кв. – 12 мес.

Чем ниже этот показатель, тем быстрее компания сможет погасить свои обязательства.

⇐ Предыдущая 9 10 11 12 131415 16 17 18 Следующая ⇒

Поделиться с друзьями:

Историки об Елизавете Петровне: Елизавета попала между двумя встречными культурными течениями, воспитывалась среди новых европейских веяний и преданий...

Папиллярные узоры пальцев рук - маркер спортивных способностей: дерматоглифические признаки формируются на 3-5 месяце беременности, не изменяются в течение жизни...

Механическое удерживание земляных масс: Механическое удерживание земляных масс на склоне обеспечивают контрфорсными сооружениями различных конструкций...

Типы сооружений для обработки осадков: Септиками называются сооружения, в которых одновременно происходят осветление сточной жидкости...